Кредитный риск — виды, управление

Классификация кредитного риска

Кредитные риски и способы их снижения по своей сущности и последовательности управления существенно не отличаются от других типов риска и методов работы с ними. Подобная работа включает следующие этапы:

• выявление и идентификация;
• качественная и количественная оценка;
• создание плана реагирования на риск;
• лимитирование риска;
• текущий контроль и мониторингом исполнения.

Подходов к делению кредитных рисков на виды достаточно большое число. Среди них выделяется общая классификация кредитных рисков, основанная на признаке источника формирования. В этой связи различаются две основные группы риска.

1. Группа внешних рисков. Макроэкономические факторы вызывают вероятность неблагоприятных последствий для кредитора, что связано с временными затруднениями, некредитоспособностью или дефолтом заемщика. К данной группе относятся страновой, политический, собственно макроэкономический и другие виды так называемых систематических рисков.
2. Группа внутренних рисков, именуемых также несистематическими. Внутренние риски присущи не только кредитным учреждениям, но и заемщикам. По своей природе они отличаются. В этом смысле действия банка определенным образом поддерживают компанию в ее работе с кредитными рисками, но ни в коем случае не подменяют ее.

Деление кредитных рисков по основным классификационным признакам

Выше представлена классификационная схема деления кредитных рисков на виды. Структуру риска со стороны кредитного учреждения достаточно сложно назвать однородной. Само понятие кредитного риска с позиции банка состоит из альтернативных рисковых возможностей, исходя из видов и форм банковских услуг. В этой связи целесообразно рассмотреть основные виды кредитного риска, характеристики которых приведены далее в табличной форме.

Характеристики основных видов кредитного риска банка

Для первого вида риск заключается в вероятности потери всей ссужаемой суммы, причем риск возрастает в связи с длительностью кредитной процедуры. Такой же порядок возможного ущерба оценивается и для расчетного риска. Потери по предрасчетному риску могут возникнуть в связи с замещением несостоявшейся сделки и заменой контрагента в размере издержек на поиск партнера и заключение нового соглашения. В принципе, следует отметить, что практически все операции, совершаемые кредитным учреждением, могут быть рассмотрены в контексте кредитного риска. И все его виды при этом так или иначе задействуются.

Распределение вероятных кредитных рисков между банковскими операциями

Ссудозаемщик является проблемным объектом кредитного риска, поэтому минимизации угроз, связанных с выдачей и возвратом кредитов, уделяется наибольшее внимание. Задача кредитного оператора заключается в том, чтобы выявить факторы, которые приводят заемщика к ситуации невозможности или нежелания погасить долги по ссуде

Как правило, такая ситуация возникает в условиях случившихся крупных потерь компании-заемщика.

Операционный риск

В целях выявления и оценки операционных рисков используются следующие инструменты:

• анализ новых процессов;
• сбор и анализ событий операционного риска Банка;
• сбор и анализ событий операционного риска других кредитных организаций;
• самостоятельная оценка операционных рисков;
• ключевые индикаторы риска;
• сценарный анализ операционных рисков (стресс-тестирование).

За операционные риски в Банке ответственны руководители подразделений в части, относящейся к функционалу подразделений. Отдел по управлению операционными рисками Дирекции по управлению рисками анализирует и проводит оценку результатов работы системы управления операционными рисками в подразделениях Банка, организует внедрение системы управления операционными рисками в Банке в целом, осуществляет контроль за системой управления операционными рисками, оказывает квалифицированную помощь сотрудникам подразделений в проведении различных этапов управления операционными рисками (идентификация, оценка, минимизация, контроль, мониторинг), обеспечивает методологической поддержкой подразделения, обеспечивает проведение обучений персонала в части, касающейся операционных рисков, оказывает всестороннюю консультативную помощь в анализе рисков процессов, оценке материальности и вероятности и существующих контролей.

Одними из основных методов минимизации операционного риска являются:

• разработка процедур совершения операций (сделок), порядка разделения полномочий и подотчетности по проводимым операциям (сделкам), позволяющих исключить возможность возникновения операционного риска;
• контроль за соблюдением установленных процедур;
• развитие систем автоматизации банковских технологий и защиты информации.

В Банке действует Полис комплексного страхования финансового института (BBB).

Риск ликвидности

Банк учитывает различные формы проявления риска ликвидности: риск разрывов ликвидности, риск непредвиденных требований, риск рыночной ликвидности, риск фондирования, риск концентрации. Банк поддерживает устойчивую базу финансирования, диверсифицированные портфели ликвидных активов, чтобы быть в состоянии своевременно отреагировать на непредвиденные требования по предоставлению ликвидности. Банк также анализирует уровень ликвидных активов, необходимых для урегулирования обязательств при наступлении срока их погашения, и доступность к различным источникам финансирования.

Управление риском ликвидности осуществляется Банком посредством:

• контроля соблюдения различных лимитов ликвидности (нормативов ликвидности в соответствии с требованиями Банка России и внутренних метрик);
• обеспечения адекватного портфеля краткосрочных ликвидных активов, в основном состоящего из ликвидных торговых ценных бумаг, входящих в Ломбардный список Банка России, депозитов в банках и прочих межбанковских инструментов;
• контроля объёма привлекаемых краткосрочных МБК с целью управления разрывом по срочности между активами и пассивами;
• регулярного проведения стресс-тестирования по ликвидности при различных сценариях;
• оценки рыночной позиции Банка;
• оценки концентрации источников фондирования.

Управление кредитными рисками

Важно понимать, что банки не только рассчитывают и принимают к сведению кредитный риск, но и стараются им управлять. Для этого:

• разрабатывается и внедряется на практике политика в сфере кредитования;
• проводится в непрерывном режиме мониторинг существующих или потенциальных рисков;
• устанавливаются ограничения по выдаче кредитов жителям определенных регионов (в частности, с дотационной экономикой) или работникам некоторых специальностей или сфер деятельности. Ограничения могут устанавливаться по возрастным критериям и т.д.

Если речь идет о выдаче кредитов юридическим лицам, ограничения могут касаться целых отраслей, например, с доходом, получаемым сезонно или зависящим от внешних факторов. В расчет принимаются даже межотраслевые взаимосвязи. Например, производители сельхозтехники зависят от агрокомплексов. Если последние работают в убыток, у них не будет средств для закупки комбайнов и тракторов. Производители техники попадают в группу с высоким кредитным риском.

В последние годы в России кризис неплатежей достиг катастрофического максимума. Это привело к тому, что банки стали ужесточать правила выдачи кредитов. Если один из членов семьи не платит по займам, то в группу с повышенным высоким кредитным риском относят всех его родственников. Причина — «по аналогии».

Управление кредитным риском в корпоративном портфеле

Банки кредитуют не только физлиц, но и предприятия. И последним выдаются очень значительные суммы денег. А это значит, что и кредитный риск может быть очень высоким. Управление им предполагает оценку:

• финансового положения заемщика на момент обращения, исследование данных в динамике;
• предполагаемых источников погашения задолженности;
• предоставляемого залога. В приоритете — здания и сооружения. Товары на складах и в обороте — наименее желаемое обеспечение.

Управление кредитными рисками в случае с юридическими лицами предполагает, что банковские служащие анализируют не только баланс, предоставленный заемщиком, но и ситуацию в отрасли, экономике в целом. Каждому выявленному риску присваивается определенный рейтинг в соответствии со стандартами, прописанными в документации.

Принятие решения о выдаче займа не означает, что далее в отношении данного клиента риски не рассматриваются. По итогам отчетных периодов проверяются обороты по счетам, текущее финансовое положение, объемы дебиторской и кредиторской задолженностей. Установлено, что положение заемщика становится угрожающим, кредитные риски переходят в разряд опасных? Кредитор может потребовать вернуть все деньги досрочно

Важно и то, что при наличии высоких рисков банки обязаны увеличивать размер резерва под сомнительные долги

Управление кредитным риском в розничном портфеле

Банковские структуры в вопросах управления кредитным риском в розничном портфеле чаще всего опираются на статистические методы работы. С их помощью устанавливается цена продукта, предлагаемого на рынок. Также статистические методы позволяют:

• оценить приемлемый уровень риска;
• сформировать показатели, позволяющие распределить риски по всему возможному портфелю;
• выбрать способы получения максимального вознаграждения;
• принять решение по заявке клиента.

Банки в работе опираются на уже разработанные статистические методы или формируют собственные. Основа для анализа — данные из БКИ и собственная информация.

Статистические модели не зафиксированы раз и навсегда. Их периодически тестируют для проверки достоверности получаемых данных.

Планирование и лимитирование риска

После того, как риск выявлен, идентифицирован, прошел этапы качественной и количественной оценки банк приступает к планированию мероприятий по минимизации кредитных рисков. Рассмотрим основные методы планирования, сгруппированные по типовым угрозам кредитования. Первой группой методов является минимизация собственно кредитного риска. Для формирования достаточных резервов под издержки, связанные с неисполнением заемщиками обязательств, кредитное учреждение формирует достаточный размер собственного капитала. Этот вопрос регулируется и контролируется Центробанком РФ. Помимо этого банк использует специальные средства защиты от риска. К ним относятся:

• залог;
• поручительство;
• различные виды гарантии;
• аккредитив;
• перевод долга на другое лицо;
• уступка требования долга;
• передача доли кредита другому лицу и т.д.

Минимизация так называемого «операционного риска» в рамках кредитных отношений сторон относится к следующей группе методов. Здесь имеется в виду не операционно-производственный процесс в коммерческих компаниях, а операции, выполняемые кредитным учреждением в связи с выдачей и обеспечением возврата банковской ссуды. Примером операционного риска является юридический риск, связанный с правовым обеспечением сделки. Эта работа сопровождается специальными методами результативного исключения ошибок персонала, обеспечения чистоты и правовой защиты сделок кредитования и исполнения залоговых обязательств.

Следующим является минимизация риска ликвидности. Для банковского бизнеса это предельно важный вопрос. В связи с присутствующими рисками мгновенной ликвидности требуется резервирование средств. Резервы создаются в форме не уменьшаемого остатка на счетах для возможности ответить на экстренные обязательства в условиях рассчитанного кредитного риска.

Важным способом минимизации кредитного риска служит лимитирование операций кредитного учреждения. Под данным методом понимается ограничение количественных параметров отдельных групп банковских операций. Лимитирование предполагает несколько вариантов однородных ограничивающих действий.

1. Утверждение и соблюдение структурных ограничивающих лимитов. Решается на уровне политики в сфере рисков путем определения соотношения долей выдаваемых кредитов с разным уровнем кредитного риска.
2. Для кредитования конкретных компаний-заемщиков устанавливаются индивидуальные лимиты.
3. Для каждого вида ссудных операций кредитного учреждения устанавливается свой лимит.

Риск кредитной природы обладает исключительным свойством. В нем сконцентрирована системная суть любого делового риска, связанного с ответным выполнением обязательств второй стороной. Современная методика риск-менеджмента кредитного учреждения позволяет решать практически все вопросы, приводя уровень риска к приемлемым значениям. Настоящая статья представляет интерес для инвестиционных менеджеров, заинтересованных в долгосрочном кредитовании своих проектов. Также она полезна и для руководителей бизнес-направлений, нуждающихся в банковских кредитах, привлекаемых для пополнения недостатка собственных оборотных средств.

Выявление кредитных рисков

Специфика банковских услуг по кредитованию клиентов заключается в необходимости глубокой диагностики внутренних условий деятельности заемщика. В них кроются источники риска непогашения ссуды. В этой связи специалистами диагностируются следующие виды риска компании.

1. Риски невыполнения обязательств внешними контрагентами (покупателями и поставщиками).
2. Угрозы финансовых потерь из-за непредвиденного колебания цен на рынке (падение цен на продукцию, резкий рост цен на покупные материалы и комплектующие).
3. Риски обеспечения. Вероятность нехватки ликвидности имущества компании или недостаточности его рыночной стоимости.
4. Угроза непредвиденного роста издержек производства и значительных дополнительных расходов для его поддержания на должном уровне.
5. Расчетно-оформительские риски, связанные с залоговым обеспечением. Противодействие заемщика объективной оценке залога и реализации его для целей погашения долга.
6. Курсовые риски, связанные с валютной формой кредитования.

Кредитный риск в период выявления основных факторов, влияющих на реализацию неблагоприятных событий, требует тщательного анализа. Этот анализ является достаточно сложным обеспечивающим процессом в деятельности кредитного учреждения. Главный акцент в нем ставится на способность и намерение заявителя погасить кредит. Изучается кредитная история заемщика, финансовое состояние, перспективы деятельности и окружающей среды. Анализ выполняется в восемь основных шагов.

1. Проверка обоснования заявителем реальной кредитной потребности.
2. Динамический анализ имеющейся отчетности в контролирующие органы за несколько периодов. Оцениваются тенденции деятельности компании. Достигается ясность ее сбытовых, производственных и финансовых перспектив.
3. Запрос и анализ предварительно сформированного финансового отчета по предприятию до момента наступления нового срока фискальной отчетности, а иногда и до момента окончания отчетного периода. Это делается, чтобы не упустить новых трендов и обеспечить достоверность предоставляемой учетной информации.
4. Исследование бюджета (плана) движения денежных средств на период заимствований для установления узких мест, способных помешать исполнению договорных обязательств перед банком.
5. Прогнозное моделирование и оценка показателей финансовой устойчивости в сценариях экстремальных изменений во внешней и внутренней среде (состав показателей представлен в конце раздела).
6. Рыночный анализ положения компании в окружающей среде, выявление ключевых угроз со стороны основных конкурентов.
7. Оценка компетентности руководства компании, уровня развития менеджмента, эффективности управления.
8. Выдача заключения по всем разделам анализа и документационное оформление обоснования выдачи ссуды с учетом выявленных рисков.

Состав показателей финансово-экономического состояния предприятия

Розничный кредитный риск

Управление розничными рисками отвечает за кредитный риск таких продуктов как кредитные карты, кредиты наличными, целевые потребительские кредиты, автокредиты, ипотечное кредитование, а Отдел по управлению рисками массового бизнеса за продукты, предоставляемые предприятиям массового бизнеса (к которым относятся индивидуальные предприниматели и юридические лица, образованные в соответствии с законодательством Российской Федерации, размер годовой выручки которых по данным официальной отчетности составляет не более 360 миллионов рублей), а так же физическим лицам, являющимся собственниками предприятий массового бизнеса.

Политика розничного кредитования и Политика кредитования клиентов Блока «Массовый бизнес» устанавливает принципы управления розничными рисками и рисками массового бизнеса, их идентификацию, оценку, мониторинг и контроль, включая портфельный менеджмент и распределение ответственности по управлению розничным риском. Процесс принятия решения построен на принципах стандартизации и автоматизации используемых процедур, которые включают ручную проверку информации о заявителе и автоматизированные процессы оценки риска. Автоматизированная оценка риска осуществляется, в том числе с использованием статистических моделей (скоринг), построенных на основании анализа существующего кредитного портфеля и характеристик заемщиков. В скоринговой оценке используется анкетная информация, история взаимоотношений клиента с Банком, а также информация из внешних источников (Бюро Кредитных Историй). Для оценки кредитного риска используются внутренние модели, основанные на внутренних рейтингах, а также скоринговые модели других типов. Банк регулярно контролирует стабильность и эффективность процессов оценки риска и статистических моделей, осуществляя соответствующие корректировки, если в этом есть необходимость.

Мониторинг розничных портфелей включает отслеживание показателей просрочки и миграции, эффективности взыскания и др

В рамках данного мониторинга Банк обращает особое внимание на маржу, скорректированную с учетом риска, с целью оптимизации прибыльности портфелей «Массового бизнеса» и розничных портфелей. Для обеспечения эффективного контроля риска Банк устанавливает целевые значения для ключевых показателей риска и осуществляет их мониторинг на регулярной основе

Сущность кредитного риска

Кредитный риск связан не только с банковской деятельностью. Рискует любое предприятие, отпуская товары или услуги в долг. Застрахованное лицо может не получить своевременно выплаты по страховому полису, а приобретатель облигаций сталкивается с тем, что эмитент не имеет возможности обслуживать долги в полном объеме.

В общем случае под кредитным риском понимается вероятность получить убытки или недополучить прибыль из-за того, что вторая сторона по договору (заемщик, покупатель, контрагент) не исполняет свои обязательства. Если говорить конкретно о банках, высокий кредитный риск это ситуация, при которой должник не соблюдает график платежей, не возвращает тело долга и начисленные проценты.

Убытки (потери) — это неизбежное следствие целого ряда ситуаций, возникающих в реальной жизни:

• потребитель товаров или услуг не оплачивает счета в договорные сроки;
• работодатель не может выплатить своему персоналу заработную плату в соответствии с трудовыми договорами;
• эмитент облигаций или иных ценных бумаг не имеет возможности погасить их или провести купонные платежи;
• застрахованное лицо не получает от страховщика суммы, оговоренные в договоре страхования;
• банк разорился. Вкладчики не могут вернуть свои средства, размещенные на депозитах.

Специфика работы финансовых организаций такова, что им чаще, чем иным компаниям приходится сталкиваться с кредитными рисками. Они выдают кредиты и гарантии, предоставляют овердрафты и лизинг, покупают и продают ценные бумаги и валюту. И возможность того, что клиент будет неплатежеспособным, остается очень высокой.

Чтобы снизить ее, если не до минимума, то до разумного предела, финансовые структуры проверяют платежеспособность будущего клиента. Запрашивается крупная сумма денег на длительный срок? Банку нужны залог или поручители. Дополнительный способ снижения рисков — оформление страхового полиса. Специалисты знают, что определенная часть клиентов в течение ближайших лет тяжело заболеет или потеряет работу. Есть и те, кто просто не желает возвращать деньги.

Факторы кредитного риска банков

Методы оценки кредитного риска банка учитывают следующие факторы:

• экономическое и политическое положение в стране и конкретном регионе. Имеют место макроэкономические и микроэкономические факторы (ситуация кризиса в экономике, неотрегулированная банковская система и т. д.);
• доля кредитования конкретных отраслей, зависимых от экономической ситуации внутри страны (большое влияние имеют крупные суммы займов, выданных предприятиям определенных отраслей);
• кредитоспособность, история займов, вид организации клиента, его отношения с поставщиками и предыдущими финансовыми организациями;
• на показатели кредитных рисков банка влияет наличие банкротств у клиента;
• количество кредитов и других финансовых договоров с банками у клиентов, имеющих неблагоприятное финансовое положение;
• степень вовлеченности банка в малоизученные, нестандартные методы кредитования (лизинг, факторинг и т. д.);
• количество новых, вновь появляющихся заемщиков, информация о которых не получена в должной мере;
• факты мошенничества, сознательного несоблюдения договора со стороны клиентов;
• число таких взаимоотношений с заемщиками, при которых залогом выступают быстро обесценивающиеся предметы. Также учитываются случаи, когда клиент с большой долей вероятностью неспособен оплатить кредит, возможные ситуации утраты залога;
• диверсификация кредитного портфеля;
• точность полученного анализа сделки с заемщиком;
• частота изменений политики по кредитованию;
• вид, форма и величина кредита, его обеспеченность.

Все перечисленные пункты влияют на риски кредитной политики банка или в положительном, или в отрицательном ключе. Их действия могут быть противоположны, то есть компенсировать друг друга. Но может произойти ситуация, когда несколько факторов одинаково положительны или одинаково отрицательны. В этом случае совокупное влияние удваивается, утраивается и т. д.